12 Den richtigen ETF auswählen - Darauf musst du achten

00:00:00: Herzlich willkommen zurück bei finanzpost.de, der Finanz- und Vorsorge-Podcast.

00:00:07: Ich bin Lia und ich freue mich sehr, dass du auch heute wieder dabei bist.

00:00:13: In der letzten Folge haben wir gelernt, was ETFs sind und warum sie so beliebt sind.

00:00:20: Heute gehen wir einen Schritt weiter.

00:00:22: Wie wähle ich den richtigen ETF aus?

00:00:26: Es gibt Tausende von ETFs auf dem Markt und das kann überwältigend sein.

00:00:32: Aber keine Sorge.

00:00:34: Mit den richtigen Kriterien ist die Auswahl gar nicht so schwer.

00:00:39: Und natürlich ist wieder mein Finanzexperte an meiner Seite, der mir zeigen wird, worauf ich achten muss.

00:00:48: Herzlich willkommen, Mike Marx.

00:00:51: Danke, Lia.

00:00:52: Die ETF-Auswahl ist wirklich ein wichtiges Thema.

00:00:56: Viele Menschen sind paralysiert von der riesigen Auswahl und fangen deshalb gar nicht erst an.

00:01:03: Heute wollen wir das ändern und dir eine klare Anleitung geben, wie du den richtigen ETF findest.

00:01:09: Perfekt.

00:01:11: Mike, fangen wir mit der Grundfrage an.

00:01:15: Welchen Index sollte ich wählen?

00:01:17: Das ist die wichtigste Entscheidung.

00:01:19: Der Index bestimmt, in welche Unternehmen und Märkte du investierst.

00:01:24: Für Anfänger und als Basisinvestment empfehle ich breitgestreute Weltindices, die drei beliebtesten sind.

00:01:32: Erstens.

00:01:33: Der MSCI World.

00:01:34: Er enthält über ein- tausend sechshundert Unternehmen aus dreiundzwanzig Industrieländern.

00:01:40: Etwa siebzig Prozent sind US-Unternehmen, dreißig Prozent aus Europa, Japan und anderen Industrieländern.

00:01:49: Zweitens.

00:01:50: Der FTSE All World.

00:01:53: Er enthält über viertausend Unternehmen aus Industrie und Schwellenländern.

00:01:58: Damit ist er noch breiter gestreut.

00:02:01: Und drittens, der MSCI-Axui All Country World Index.

00:02:06: Er ist ähnlich wie der FTSE All World und enthält auch Schwellenländer.

00:02:11: Alle drei sind hervorragende Basis-Investments.

00:02:15: Okay, MSCI World, FTSE All World oder MSCI AquaEye.

00:02:22: Was ist der Unterschied zwischen Industrieländern und Schwellenländern?

00:02:26: Industrieländer sind wirtschaftlich entwickelte Länder mit stabilen politischen Systemen.

00:02:32: Zum Beispiel USA, Deutschland, Japan, Kanada, Australien.

00:02:38: Schwellenländer, auch emerging markets genannt, sind Länder, die sich wirtschaftlich schnell entwickeln.

00:02:45: Aber noch nicht das Niveau von Industrieländern erreicht haben.

00:02:50: Zum Beispiel China, Indien, Brasilien, Südafrika.

00:02:55: Schwellenländer bieten höheres Wachstumspotenzial, aber auch höheres Risiko durch politische Instabilität oder Währungsschwankungen.

00:03:06: Wenn du nur in den MSCI World investierst, hast du keine Schwellenländer.

00:03:12: Wenn du auch Schwellenländer willst, willst du den FTC All World oder kombinierst den MSCI World mit einem Emerging Markets ETF?

00:03:23: Verstehe.

00:03:24: MSCI World, nur Industrieländer, FTSE All World und MSCI Aquae, auch Schwellenländer.

00:03:34: Welchen würdest du empfehlen?

00:03:36: Für die meisten Menschen ist der FTSE All World oder MSCI Aquae die beste Wahl, weil sie die gesamte Weltwirtschaft abbilden.

00:03:46: Aber auch der MSCI World ist völlig in Ordnung.

00:03:49: Der Unterschied in der Performance ist langfristig nicht riesig.

00:03:53: Wichtiger als die Wahl zwischen diesen drei ist, dass du überhaupt anfängst und langfristig dabei bleibst.

00:04:00: Okay, das beruhigt mich.

00:04:02: Die Wahl ist nicht so kritisch, solange es ein breitgestreuter Weltindex ist.

00:04:08: Mike, es gibt ja mehrere ETFs auf dem gleichen Index.

00:04:13: Zum Beispiel verschiedene MSCI World ETFs.

00:04:17: Wie wähle ich zwischen denen?

00:04:18: Genau, das ist der nächste Schritt.

00:04:21: Wenn du dich für einen Index entschieden hast, gibt es oft TEN oder TWENTY verschiedene ETFs, die diesen Index abbilden.

00:04:29: Von verschiedenen Anbietern wie iShares, XTrackers, Luxor, Amundi, Vanguard.

00:04:37: Jetzt kommen die objektiven Auswahlkriterien ins Spiel.

00:04:41: Die wichtigsten sind Kosten, Fondsvolumen, Fondsalter, Replikationsmethode und Ertragsverwendung.

00:04:49: Das sind viele Kriterien.

00:04:52: Lass uns die einzeln durchgehen.

00:04:54: Erstens Kosten.

00:04:58: Worauf muss ich achten?

00:04:59: Die Kosten eines ETFs werden als TER angegeben, Total Expense Ratio, also Gesamtkostenquote.

00:05:08: Das sind die jährlichen laufenden Kosten in Prozent.

00:05:12: Ein MSCI World ETF sollte eine TR von maximal Null, drei Prozent haben, besser noch Null, zwei Prozent oder weniger.

00:05:23: Es gibt ETFs mit Null, zwölf Prozent und ETFs mit Null, fünf Prozent.

00:05:29: Wähle immer den günstigeren, wenn die anderen Kriterien ähnlich sind.

00:05:34: Wie wir in der letzten Folge gelernt haben, machen niedrige Kosten über die Jahre einen riesigen Unterschied.

00:05:41: Okay.

00:05:42: Teer unter Null, drei Prozent.

00:05:45: Besser unter Null, zwei Prozent.

00:05:49: Zweitens.

00:05:51: Fondsvolumen.

00:05:53: Was ist das?

00:05:54: Und warum ist es wichtig?

00:05:56: Das Fondsvolumen ist die Gesamtsumme aller Gelder, die in den ETF investiert sind.

00:06:02: Ein ETF mit fünf Billionen Euro Fondsvolumen ist viel größer als einer mit fünf die Millionen Euro.

00:06:10: Warum ist das wichtig?

00:06:11: Erstens.

00:06:12: Große ETFs sind liquider.

00:06:15: Das heißt, du kannst sie jederzeit problemlos kaufen und verkaufen.

00:06:20: Zweitens.

00:06:21: Große ETFs sind wirtschaftlicher für die Fondsgesellschaft.

00:06:25: Und es ist unwahrscheinlicher, dass sie geschlossen werden.

00:06:29: Wenn ein kleiner ETF geschlossen wird, ist das kein Weltuntergang.

00:06:33: Du bekommst dein Geld zurück.

00:06:35: Aber es ist umständlich.

00:06:37: Als Faustregel gilt Wähle einen ETF mit mindestens one hundred million Euro Fondsvolumen.

00:06:44: Besser noch five hundred million oder mehr.

00:06:46: Verstehe.

00:06:48: Mindestens one hundred Millionen Euro Fondsvolumen.

00:06:52: Drittens.

00:06:54: Fondsalter.

00:06:56: Warum ist das wichtig?

00:06:58: Ein ETF sollte mindestens ein Jahr alt sein.

00:07:01: Besser älter.

00:07:02: Warum?

00:07:03: Weil sehr junge ETFs noch nicht bewiesen haben, dass sie den Index gut nachbilden.

00:07:09: Außerdem haben sie oft noch ein kleines Fondsvolumen und könnten geschlossen werden, wenn sie nicht genug Anleger anziehen.

00:07:16: ETFs, die schon fünf oder zehn Jahre existieren, sind erprobt und stabil.

00:07:22: Okay, mindestens ein Jahr alt besser älter.

00:07:25: Viertens.

00:07:27: Replikationsmethode.

00:07:29: Was ist das?

00:07:30: Die Replikationsmethode beschreibt, wie der ETF den Index nachbildet.

00:07:36: Es gibt zwei Hauptmethoden.

00:07:38: physische Replikation und synthetische Replikation.

00:07:42: Bei physischer Replikation kauft der ETF tatsächlich die Aktien, die im Index enthalten sind.

00:07:49: Das ist transparent und einfach zu verstehen.

00:07:52: Bei synthetischer Replikation kauft der ETF andere Wertpapiere und tauscht deren Rendite über ein Swapgeschäft gegen die Rendite des Index.

00:08:03: Das klingt kompliziert und ist es auch.

00:08:06: Für Anfänger empfehle ich physisch replizierende ETFs, weil sie transparenter und einfacher sind.

00:08:13: Physisch ist also besser für Anfänger.

00:08:15: Wie erkenne ich, ob ein ETF physisch oder synthetisch ist?

00:08:19: Das steht in den Produktinformationen des ETFs.

00:08:23: Oft steht im Namen auch Physical oder Swap.

00:08:26: Physische ETFs haben oft Physical im Namen oder gar nichts Besonderes.

00:08:32: Synthetische ETFs haben oft Swap im Namen.

00:08:36: Auf Vergleichsportalen wie Just ETF oder Extra ETF kannst du nach Replikationsmethode filtern.

00:08:44: Super, das ist hilfreich.

00:08:47: Fünftens – Ertragsverwendung.

00:08:50: Das hatten wir schon kurz in der letzten Folge.

00:08:53: Tesaurierend oder ausschüttend richtig.

00:08:56: Genau.

00:08:57: Tesaurierende ETFs legen die Dividenden automatisch wieder an.

00:09:01: Ausschüttende ETFs zahlen die Dividenden an dich aus.

00:09:05: Für den langfristigen Vermögensaufbau sind tesaurierende ETFs besser, weil der Zinses-Zins-Effekt stärker wirkt.

00:09:14: Im Namen steht oft AXS für accumulating, also tesaurierend, oder DIST für distributing, also ausschüttend.

00:09:24: Okay, für Vermögensaufbau täsorierend.

00:09:27: Also Axtxt.

00:09:30: Mike, gibt es noch andere Kriterien?

00:09:32: Ja, es gibt noch ein paar.

00:09:34: Die Tracking Difference ist interessant.

00:09:37: Das ist die Abweichung zwischen der Wertentwicklung des ETFs und der Wertentwicklung des Index.

00:09:42: Idealerweise sollte der ETF genauso gut performen wie der Index.

00:09:48: In der Realität gibt es kleine Abweichungen, weil der ETF Kosten hat.

00:09:53: Ein guter ETF hat eine Tracking Difference nahe der TER.

00:09:57: Wenn die TER Null, zwei Prozent ist, sollte die Tracking Difference auch etwa Null, zwei Prozent sein.

00:10:06: Wenn sie deutlich höher ist, bildet der ETF den Index nicht gut nach.

00:10:11: Tracking Difference sollte also nah an der TER sein.

00:10:14: Wie finde ich diese Information?

00:10:17: Auf Vergleichsportalen wie Just ETF oder Extra ETF wird die Tracking Difference oft angezeigt.

00:10:24: Aber ehrlich gesagt, für Anfänger ist das ein fortgeschrittenes Kriterium.

00:10:29: Wenn du dich an große etablierte ETFs von bekannten Anbietern hältst, ist die Tracking Difference in der Regel gut.

00:10:36: Okay, das ist ein nice to have, aber nicht kritisch.

00:10:41: Mike, lass uns das zusammenfassen.

00:10:44: Welche Kriterien sind wirklich wichtig?

00:10:47: Die wichtigsten Kriterien sind erstens wähle einen breit gestreuten Weltindex wie MSCI World, FDSI All World oder MSCI AQUI.

00:10:58: Zweitens achte auf niedrige Kosten TER unter Null, drei Prozent.

00:11:05: Drittens wähle einen ETF mit mindestens einhundert Millionen Euro Fondsvolumen.

00:11:11: Viertens wähle einen ETF, der mindestens ein Jahr alt ist.

00:11:16: Fünftens bevorzuge physisch replizierende ETFs.

00:11:21: Und sechstens für Vermögensaufbau wähle tesaurierende ETFs.

00:11:25: Wenn du diese sechs Kriterien beachtest, kannst du nichts falsch machen.

00:11:31: Das ist eine klare Checkliste.

00:11:34: Mike, kannst du mir ein konkretes Beispiel geben?

00:11:37: Welcher ETF erfüllt all diese Kriterien?

00:11:41: Sehr gerne.

00:11:42: Ein sehr beliebter ETF ist der iShares Core MSCI World UC ETS ETF USD ACI.

00:11:50: Er bildet den MSCI World Index ab, hat eine TER von Nullkommaszwanzig Prozent, ein Fondsvolumen von über siebzig Milliarden Euro, existiert seit Zwei-Tausendneun, ist physisch replizierend und tesaurierend.

00:12:07: Die ISIN ist IE-Null-Null-B, Vier-L, Fünf-Örneun, Acht-Drei.

00:12:14: Das ist einer der größten und beliebtesten ETFs weltweit.

00:12:18: Ein anderes Beispiel ist der X-Trackers MSCI World, UCETS ETF-I-C mit einer TER von Null, neunzehn Prozent.

00:12:31: Oder für den FTSE All World, der Vanguard FTSE All World, UCETS ETF-USD-AC mit einer TER von Null, neunzwanzig Prozent.

00:12:44: Alle drei sind hervorragende Wahl.

00:12:47: Das sind konkrete Namen, die ich mir merken kann.

00:12:50: Mike, wo finde ich diese Information?

00:12:54: Wie vergleiche ich ETFs?

00:12:56: Es gibt sehr gute kostenlose Vergleichsportale.

00:12:59: Die bekanntesten sind Just ETF und Extra ETF.

00:13:04: Dort kannst du nach Index suchen, zum Beispiel MSCI World und bekommst eine Liste aller ETFs auf diesen Index, dann kannst du nach Kosten, Fondsvolumen, Replikationsmethode und Ertragsverwendung filtern und sortieren.

00:13:21: Du siehst auch die Tracking Difference, die historische Performance und viele andere Details.

00:13:27: Diese Portale sind extrem hilfreich.

00:13:33: Und extra ETF.

00:13:35: Mike, was würdest du jemandem sagen, der jetzt denkt?

00:13:38: Das ist immer noch zu kompliziert.

00:13:40: Ich weiß nicht, welchen ich wählen soll.

00:13:43: Ich würde sagen, nimm einfach einen der drei ETFs, die ich gerade genannt habe.

00:13:48: Der iShares Core MSCI World, der X-Trackers MSCI World oder der Vanguard FDSC All World.

00:13:57: Alle drei sind erst klassisch.

00:13:59: Du kannst nichts falsch machen.

00:14:01: Der Unterschied zwischen ihnen ist so minimal, dass es langfristig kaum eine Rolle spielt.

00:14:07: Viel wichtiger ist, dass du anfängst und regelmäßig investierst.

00:14:12: Perfektionismus ist der Feind des Fortschritts.

00:14:15: Das ist ein wichtiger Punkt.

00:14:17: Einfach anfangen ist wichtiger, als den perfekten ETF zu finden.

00:14:24: Mike, sollte ich in einen ETF investieren oder in mehrere?

00:14:29: Für Anfänger reicht ein einziger breitgestreuter Weltetf völlig aus.

00:14:35: Der FTSE All World oder MSCI Agway enthält schon über dreitausend oder viertausend Unternehmen weltweit.

00:14:45: Das ist extrem breitgestreut.

00:14:47: Du brauchst nicht fünf verschiedene ETFs.

00:14:50: Wenn du später mehr Erfahrung hast, kannst du überlegen, ob du zusätzlich in Schwellenländer, Smallcaps oder bestimmte Branchen investieren willst.

00:15:00: Aber am Anfang gilt keep it simple, ein ETF reicht.

00:15:04: Ein ETF reicht.

00:15:06: Das ist beruhigend.

00:15:08: Mike, was ist mit Sparplan versus Einmalanlage?

00:15:14: Sollte ich monatlich investieren oder einmal eine große Summe?

00:15:18: Für die meisten Menschen ist ein monatlicher Sparplan die beste Wahl.

00:15:22: Warum?

00:15:24: Erstens, du investierst regelmäßig und automatisch, ohne darüber nachdenken zu müssen.

00:15:31: Zweitens, du profitierst vom Cost-Average-Effekt.

00:15:35: Wenn die Kurse hoch sind, kaufst du weniger Anteile.

00:15:39: Wenn die Kurse niedrig sind, kaufst du mehr Anteile.

00:15:43: Langfristig glättet das die Schwankungen.

00:15:46: Drittens, Du musst nicht den perfekten Einstiegszeitpunkt finden.

00:15:51: Market-Timing funktioniert nicht.

00:15:54: Wenn du eine große Summe hast, zum Beispiel zehn tausend Euro, könntest du sie auch auf einmal investieren.

00:16:02: Studien zeigen, dass das langfristig oft besser ist, als gestaffelt zu investieren, weil der Markt langfristig steigt.

00:16:10: Aber psychologisch ist es für viele Menschen einfacher, gestaffelt zu investieren.

00:16:16: und psychologische Erleichterung.

00:16:19: Das macht Sinn.

00:16:22: Mike, vielen Dank für diese klare Anleitung zur ETF-Auswahl.

00:16:28: Ich fühle mich jetzt wirklich bereit, meinen ersten ETF auszuwählen und einen Sparplan einzurichten.

00:16:35: Das freut mich sehr, Lia.

00:16:37: Die ETF-Auswahl ist wirklich nicht so kompliziert, wie viele denken.

00:16:42: Mit den richtigen Kriterien und ein bisschen Recherche findest du schnell einen hervorragenden ETF.

00:16:48: Absolut!

00:16:50: Und liebe Zuhörerinnen und Zuhörer, jetzt habt ihr alle Werkzeuge, um euren ersten ETF auszuwählen.

00:16:59: Geht auf Just ETF oder Extra ETF, filtert nach den Kriterien, die wir besprochen haben und wählt einen ETF.

00:17:08: Und dann richtet einen Sparplan ein und fangt an.

00:17:12: In unserer nächsten Folge sprechen wir über Einzelaktien.

00:17:17: Wann machen Sie Sinn und wie wählt man sie aus?

00:17:22: Seid also unbedingt wieder dabei.

00:17:24: Die in diesem Podcast enthaltenen Informationen dienen nur zu allgemeinen Informationszwecken und stellen keine Finanzberatung dar.

00:17:32: Finanzpost.de und die Sprecher übernehmen keine Haftung für die Vollständigkeit, Richtigkeit und Aktualität der Inhalte.

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